O trgovanju govorimo, ko je trgovalec že izpolnil osnovne pogoje, ki mu dovoljujejo vstop in prisotnost na borzi valut. To pomeni, da ima ustrezno računalniško opremo, izbranega posrednika, kateremu je že položil trgovalni denar za kritje svojih trgovalnih poslov in dobro komunikacijsko povezanost s svojim posrednikom in s tem dostop do trgovalne platforme posrednika. Najpomembnejši elementi trgovanja pa se šele začnejo, ko so ti osnovni pogoji izpolnjeni. Da lahko posameznik uspešno trguje na valutnem trgu, mora pravilno oceniti stanje tega trga. Pri tem mora opraviti temeljno analizo, to je analizo trenutnih ekonomskih in političnih razmer v državi valute. Upoštevati je tako potrebno stopnjo inflacije, nezaposlenosti, raven obrestne mere in davčno politiko ter stopnjo politične stabilnosti. Poleg temeljne analize je potrebno opraviti tudi tehnično analizo, to je statistično in matematično analizo prejšnjih stanj in napoved cen v prihodnosti. Medtem ko se temeljna analiza osredotoča na ekonomske vzvode gibanja cen, se tehnična analiza opira predvsem na odzive trga, namen obeh pa je ugotoviti, v katero smer se bo gibala vrednost valutnega para.

Vsak trgovalec mora imeti trgovalni načrt. Verjetnost, da bo trgovalec izgubil ves svoj trgovalni kapital je ogromna, če nima izdelanega trgovalnega načrta. V njem je zapisana strategija trgovanja, v njem so zapisana vsa pravila, vsi elementi, vse podrobnosti v zvezi s samim trgovanjem trgovalca. Na primer, ob katerih urah bo trgoval, katere dni v tednu, kateri sistem bo uporabljal, s kolikšnim kapitalom bo vstopal v posamezne pozicije, kakšne ukrepe bo izvajal v primeru večjih zaporednih izgub kapitala, kaj bo storil z dobičkom, kakšna je vrednost njegovega trgovalnega lota, kakšen vzvod bo uporabljal, itd… Vse podrobnosti, brez izjeme.

Želja posrednikov je imeti čim več trgovalcev. Zakaj? Ker s tem povečajo vrednost kapitala s katerim upravljajo, to pa jim omogoča boljše reference in boljši zaslužek, saj živijo od provizij ustvarjenih z vsakim poslom, ki ga pri njih opravijo njihovi trgovalci. Zato vabijo trgovalce, naj uporabljajo njihove storitve na različne načine, bodisi obljubljajo manjše provizije za vstop v posel, hitrejša izplačila, neposredne nakupe na medbančnih trgih in še bi lahko našteval, prav vsi pa nudijo svojim in bodočim trgovalcem tako imenovane DEMO trgovalne platforme. Kaj so demo trgovalne platforme? To so trgovalne platforme, ki so povsem enake kot prave trgovalne platforme s to razliko, da se na njih uporablja virtualni denar. To omogoča trgovalcem preizkušanje same trgovalne platforme, le te se razlikujejo do posrednika do posrednika in preizkušanje trgovalnih sistemov, vzvodov in različnih indikatorjev. Uporaba demo trgovalnih platform je za trgovalca zelo pomembna, saj lahko na ta način preizkuša svoje trgovalne strategije, ki jih nato uporablja pri pravem trgovanju in seveda dodobra se lahko spozna s posrednikovo trgovalno platformo. Največji problem pa nastane, ker pri trgovanju s virtualnim denarjem trgovalci ne uporabljajo čustev. Čustva pa so pomemben dejavnik trgovanja s pravim kapitalom, saj iz njih izvirata strah in pohlep, ki še kako vplivata na odločitve pri samem trgovanju.

Poklicni trgovalec se zaveda, kakšnim rizikom izpostavlja svoj trgovalni kapital. Pripravljen mora biti sprejeti izgubo brez čustev in nadaljevati s svojim trgovanjem. Zaveda se, da so izgube del posla, tako kot zmage.

"Taking a loss does not mean that you do not know what you are doing. Too many new traders think that losing a trade means that they are losers or that they aren't smart enough to trade. Nothing could be further from the truth though. Professional traders understand that if they trade, they will have losing trades. That is really the only guarantee in the field of speculation. How you handle those losing trades has as much to do with your success as a trader as any other factor. You don't have to like losing, but you must accept the fact that all trades cannot be winning trades. You have to keep those losing trades small enough to be able to make up for them with your winning trades. Identify your exit point before you get into the trade and stick to it. Judge yourself from month to month rather than on every pip move in the market. Be consistent in your approach and stay in one time frame from the beginning of the trade to the end of the trade" (James Hart).

Dobesedni prevod: Izgubljanje ne pomeni, da veste kaj počnete. Vse preveč novih trgovalcev misli, da izgubljanje pomeni, da niso dovolj pametni za trgovanje. Nič ne bi moglo biti dlje od resnice. Poklicni trgovalci se zavedajo, da če bodo trgovali, bodo tudi izgubljali. To je edina garancija v polju špekulacij. Kako prenašaš izgubo ima opraviti s tvojim uspehom enako kot kateri koli drug dejavnik. Ni potrebno, da ti je všeč izgubljati, ampak potrebno pa je sprejeti dejstvo, da vsi posli niso uspešni. Ohranjati je potrebno tako majhne izgube, da jih lahko enostavno pokrijete z zmagovalnimi posli. Identificirajte svoje točke izhoda iz posla, ali SL točke in se jih držite. Ocenjujte se iz meseca v mesec, kakor iz vsakega majhnega premika na borzi. Bodite dosledni v svojem pristopu in ostajajte v  enem časovnem okvirju od začetka svoje pozicije do zaprtja pozicije.

Za zmanjševanje rizika se uporabljajo predvidene nivoje izstopa iz pozicije. To so lahko tako imenovani SL ali stop-loss nivoji, nivoji zaustavitev izgube. Ob tem poznamo tudi TP ali take profit nivoje, nivoje kjer končamo zmagoslavni ali dobičkonosni posel. SL ali TP je lahko samo navidezni nivo v kateri bo trgovalec zaprl vse dobičkonosne - izgubljajoče pozicije, ali pa je že vnaprej napovedan nivo, ki ga sporoči svojem posredniku, kdaj naj ta zapre pozicijo v primeru dobička - izgube. To orodje dan danes nudijo vsi posredniki. Upravljanje z SL in TP nivoji je lahko pomemben del strategije pri trgovanju z valutnimi pari na borzi valut.

Stop loss in Take profit nivoji predstavljajo večini trgovalcev precejšne probleme, saj so reakcije trgovalcev ob približevanju tem nivojem zelo čustvene. Poklicni trgovalci na njih skoraj ne reagirajo čustveno, na to gledajo kot na del posla. Prava pot je, da se ti nivoji prej določijo, in ko se jim nek valutni par približuje ni dvoma, kaj je potrebno storiti. To je zapisano v trgovalnem načrtu trgovalca, v sami strategiji trgovanja in trgovalnem sistemu, ki ga uporabljajo.

Zakaj je to tako pomembno?

Ker pri teh nivojih trgovalci delajo največ napak pri trgovanju.  Kako nadzirati lastna čustva pri samem trgovanju je največja uganka vsakega trgovalca. Odgovor na to ponudijo samo izkušnje pridobljene s časom, disciplina, samokontrola in strogo upoštevanje (striktno držanje) pravil trgovanja, napisanih v trgovalnem načrtu ali trgovalnem sistemu. Napetost je seveda večja ob približevanju SL nivojem.  Trgovalec upa, da se bo stanje spremenilo, da se izguba spremeni v dobiček ali da se bo vsaj zmanjšala, da se bo morda sprememba in obrat zgodila ravno pri njegovem nivoju ali rahlo za njim, zato nivo velikokrat prestavljajo, podaljšujejo čas posla in zadnjo mejo, do katere lahko gre nek valutni par. Pretekle izgube mu govorijo, da je do obrata prišlo skoraj vedno pri njegovem nivoju izgube ali tik za njim, vsaj večina trgovalcev to tako dojema. To je vaba, ki se ji je težko upreti. Pri tem so soočeni z notranjimi boji, sprejemanjem izgube, ki se povečuje, laganjem samemu sebi in prilagajanju indikatorjev in časa opazovanja, da bi si pritrdilno odgovorili na razlog, zakaj so ostali v poziciji, ki jim prinaša izgubo. Največkrat pa pomeni samo še večje izgube. V primeru TP nivoja, pa posla enostavno ne končajo z dobičkom ampak vztrajajo, pri tem pa se največkrat zgodi, da pride do hitrega obrata in dobičkonosna pozicija se  spremeni v izgubo.

V odzivu na dano situacijo lahko ločimo dobre trgovalce od slabih trgovalcev.

K napačnim odločitvam veliko pripomore tudi napačno urjenje z virtualnim denarjem, kjer ni pravega čustvenega naboja. Zato je trgovanje lažje, brez napetosti in velika mera profesionalizma je potrebna, da se trgovanje z virtualnim denarjem spremeni v pravo trgovanje in testiranje, čemur je tudi namenjeno. Kontrola in samodisciplina sta boljši, saj sta bolj obvladljivi. Tukaj prinaša prednost tudi računalniško podprto trgovanje, ker pri tem niso vpletena čustva. Da ne govorimo o tem, kako posredniki z analizo SL in TP nivojev obvladujejo premike valutnih parov, predvsem posredniki z trgovalnimi pisarnami, ki preko teh pisarn nadzirajo pozicije svojih trgovalcev, preden jih izvajajo na medbančnih trgih. S podrobno analizo hitro ugotovijo, kje je postavljena večina teh nivojev in namenoma potiskajo tečaje valutnih parov prek teh mej, da lahko sami zaslužijo več denarja.